Ha egy befektető körültekintően jár el, akkor a banki kamatoknál lényegesen nagyobb hozamot érhet el.

Elszabadult tavaly az infláció, decemberben már 8,2 százalék volt az értéke. A pénzügyi termékeket összehasonlító finzoom.ro portál szerint jelenleg 4,50 százalék a legnagyobb éves kamat lejalapú bankbetétek esetében. A szakemberek idén sem számítanak az infláció mérséklődésére, amiből az következik, hogy ha bankban tartjuk a pénzünket, az veszít a reálértékéből.

Az egyik alternatíva a tőzsdei befektetés lehet, ami a népszerű hiedelmekkel ellentétben nem feltétlenül rizikós, de a mesés nyereségek is inkább a fantázia világába tartoznak.

„A tőzsdei befektetés mindenkinek való, akinek van megtakarított pénze. Természetesen fontos az is, hogy milyen a befektetői profilja, hogyan viseli a rövidtávú veszteségeket” – nyilatkozta Demeter György, a marosvásárhelyi Goldring brókercég munkatársa.

Hosszútávon a tőzsdék világszerte felfelé ívelő tendenciát mutatnak. 2021-ben a Bukaresti Értéktőzsde (BVB) fő részvényindexe, a BET, 33,2 százalékkal nőtt. 2020-ban ellenben 3 százalékos csökkenéssel zárta az évet a BET, a tavaszi hónapokban pedig volt egy 35 százalék körüli értékvesztés. Az indexet 1997 óta mérik, akkor 1 000 pontról indult, jelenleg pedig már 13 500-hoz közelít. Egy megfelelő befektetés értéke tehát 14 év alatt a 13-szorosára nőtt.

„A tőzsdei befektetés az úszáshoz hasonló. Egy kezdő úszó számára nem ajánlatos a Maros közepén egy csónakból a vízbe ugrani. Hasonló szellemben kell elkezdeni a befektetéseket” – mondja Demeter György. Azt tanácsolja, hogy a kezdők vásároljanak állampapírokat, mivel ezek nagyon biztonságos befektetési termékek, ugyanakkor a banki kamatoknál jobb hozamot biztosítanak, ami ráadásul adómentes.

Második lépésben, bizonyos tapasztalat birtokában, össze lehet állítani egy valamivel nagyobb kockázattal járó, de magasabb hozamot is biztosító csomagot, stabil, megbízható cégek részvényeiből. „Ha például valaki a Transilvania Bankban vagy a BRD-ben tartja a pénzét, az azt jelenti, hogy bízik az illető bankban, tehát befektethet a részvényeibe is. A Petrom, az Electrica vagy a Nuclearelectrica szintén olyan vállalatok, amelyeknek nő az értékük” – magyarázza a bróker. A nagy tapasztalattal rendelkező befektetők kevésbé ismert, feltörekvő cégek részvényeit is vásárolhatják, melyektől átlagon felüli hozamot remélhetnek.

Fontos, hogy a tőzsdei kisbefektetők témában legyenek a gazdasági történésekkel, kövessék a hazai szaksajtót. „Az is lényeges, olyan portfóliót állítsanak össze, hogy utána nyugodtan tudjanak aludni” – hangsúlyozza Demeter György.

Értelmetlen spekulálni

Az elméletileg nagy hozammal kecsegtető spekulatív kereskedésbe belemenni nincs értelme, mondja a vásárhelyi bróker, a piacot ugyanis nem lehet megverni. Warren Buffet amerikai multimilliárdos 2008-ban 1 millió dollárban fogadott egy magas kockázatot vállaló befektetési alappal, hogy 10 év alatt az ilyen alapok teljesítménye elmarad a piaci átlagtól. Kilenc év után a másik fogadó fél feladta: a piacon levő részvények értéke ugyanis átlagban 85,4 százalékkal nőtt, míg öt árkockázati alap átlagosan csupán 22 százalékos hozamot ért el.

Ahhoz, hogy valaki kereskedhessen a Bukaresti Értéktőzsdén, minimum 3 ezer lejes számlát kell nyitnia egy brókercégnél. A pénzét kezelheti saját maga, online bonyolítva le az adás-vételeket, vagy rábízhatja egy brókerre, ami azonban költségekkel jár.

Kapcsolódó

Jól fialt a befektetők pénze a Bukaresti Értéktőzsdén

Európai viszonylatban a BVB érte el a hatodik legnagyobb növekedést.

tőzsde részvény

Vannak, akik azért idegenkednek a tőzsdei befektetéstől, mert attól tartanak, hogy átverés áldozatai lesznek. Ettől nem kell tartani, állítja Demeter György, feltéve, hogy az illető körültekintően jár el. A brókercégeknek rendelkezniük kell a Pénzügyi Felügyeleti Hatóság (ASF) engedélyeivel, ezeket a honlapjukon be kell mutatniuk, de a felügyeleti szerv weblapján is le lehet ellenőrizni őket. Ezen cégek ügyfeleit az állam, szükség esetén 20 ezer euróig terjedő értékben kártalanítja.